木同學(xué)
2020-04-16 12:52老師 這樣的話 a不是虧的么?b始終都有高于libor的錢拿?
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1個回答
Adam助教
2020-04-16 14:29
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同學(xué)你好,
不是的,A支付的stock:要在每一期到期時才能知道stock的總收益,期初他是不知道股票到期會產(chǎn)生產(chǎn)生多少收益的、
而B支付的LIBOR也是浮動的。所以B不一定總會獲利
股權(quán)互換是熠股票指數(shù)產(chǎn)生的紅利或資本利得與固定利率或者浮動利率進(jìn)行交換。
比如說股權(quán)互換的一方接收以日經(jīng)225指數(shù)收益率為基礎(chǔ)的現(xiàn)金流,同時以美元libor為基礎(chǔ)支付浮動利率。
因此投資組合管理者可以通過股權(quán)互換將固定或浮動資產(chǎn)收益轉(zhuǎn)換為股指收益,反之亦然。
