周同學(xué)
2020-05-18 16:06我想問(wèn)一下為什么利率上升會(huì)導(dǎo)致期貨的價(jià)格下降?
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1個(gè)回答
Adam助教
2020-05-18 16:33
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同學(xué)你好,這里是有條件的哦:指的是歐洲美元期貨。
歐洲美元期貨的價(jià)值計(jì)算:其利率是一種折扣率,這與短期國(guó)債價(jià)值計(jì)算是類(lèi)似的。
歐洲美元期貨價(jià)值=10^6×(1-期貨利率×0.25)。
交易者為了交易方便,提出了報(bào)價(jià)概念,報(bào)價(jià)FQ的計(jì)算公式如下:FQ=100×(1-F_t)
假設(shè)現(xiàn)在有一個(gè)歐洲美元期貨,鎖定的利率是2%,那么這時(shí)候的報(bào)價(jià)就是100*(1-2%)=98。
建議有關(guān)歐洲美元期貨的知識(shí)點(diǎn)單獨(dú)記憶即可
