王同學
2020-05-24 22:49請問這道題答案中劃線部分怎么理解?當到達barrier 價格之后停止存在?是說它停在了限價這邊,那么怎么會decrease的?從而delta為什么是負的呢?
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1個回答
Adam助教
2020-05-25 20:55
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同學你好,
delta表示的是標的資產上升1單位,期權價值變化delta
負delta表示的是標的資產上升1單位,期權價值下降delta
這題的著眼點在于:在障礙線,期權是生效還是失效。
A:上漲敲入,只有上漲才能敲入。這對期權來說是個好消息。越上漲CIA越有可能敲入。
C::上漲翹楚,越上漲,越有可能敲出,期權就有可能失效,這對期權來說是個壞消息,期權價值下跌(股價都塊漲到障礙線了,馬上就要失效了。誰還會買)
