欒同學
2020-06-21 18:39再請教老師2.16題，這個藍色 highlighted part 到底是為什么呢？我在Z表上也沒有找到1.88 這個數(shù)啊。圖二是我解題解到卡住的地方了，麻煩老師了
所屬：FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關試題
來源： 視頻位置 相關試題
1個回答
Adam助教
2020-06-22 15:16
該回答已被題主采納
同學你好，這時通過概率（表格不加粗的數(shù)據(jù)都是概率）去找分位點（左側(cè)第一列與上面第一行）
P(z)=97%，表格上是0.9699，對應的左側(cè)第一列的數(shù)據(jù)是1.8，對應的上方第一行的數(shù)據(jù)為0.08
因此分為點為1.88。
-
追問
好的老師，就是我要先找到%，然后找對應的那個數(shù)。但我具體怎么區(qū)分何時應該找找%，何時應該從 first row and column 找%呢？
-
追答
對的，
簡單來說就是根據(jù)公式：VAR=Z*sigma
一般來說給出具體的置信水平（此時我們通過查表，找到置信水平對應的分位點z），然后就能計算VAR。
如果改變置信水平，我們查表也會得到分位點z，也能計算VAR.
而通過分位點去找概率：通常出現(xiàn)在bsm模型中，計算出來d1（第一列和第一行組合數(shù)來的數(shù)），去找N(d1)，也就是表中的概率
0
0
1
1
