珊同學(xué)
2020-07-09 20:55端午下午試卷第23頁(yè)48題 為什么需要sell call+buy puts呢? 因?yàn)镻-C=K-S 組合sell call 和buy put不是還需要賣掉stock么?
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1個(gè)回答
Kevin助教
2020-07-10 10:05
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同學(xué)你好!
賺取無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益就是相當(dāng)于買入一個(gè)K,該債券的利率是無(wú)風(fēng)險(xiǎn)利率。所以K=P+S-C,因此是買入put,賣出call,加上原來(lái)持有的Stock就是合成了無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益?zhèn)疜。
