胡同學(xué)
2020-07-15 11:20VaR為什么還可以這么計(jì)算呢?為什么不帶入債券和股票的權(quán)重呢?
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Adam助教
2020-07-15 17:47
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同學(xué)你好,
首先,如果問的百分比形式的VAR,那么就一定要計(jì)算權(quán)重。
其次,這題問的是現(xiàn)金形式的VAR,也就是百分比形式的VAR*P.
將P帶入到公式當(dāng)中,也就把權(quán)重都消掉了
如下圖,只是一個(gè)例子而已
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追問
可否這么理解,凡是現(xiàn)金形式的VaR,現(xiàn)金形式的敞口,其實(shí)都是不需要帶權(quán)重或duration或delta.
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追答
這類題現(xiàn)金形式,一般是不考慮權(quán)重。
至于久期和delta要看情況,看題目怎么問
