袁同學(xué)
2020-08-12 11:202014年真題中的關(guān)于固定收益資產(chǎn)的變化對corridor width的影響,想問下,對于波動率、相關(guān)性、交易成本,到底是如何影響corridor width的變化?在判斷的時候應(yīng)該按照什么邏輯去判斷?
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1個回答
Chris Lan助教
2020-08-12 17:35
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同學(xué)你好
波動率大,說明資產(chǎn)大類容易突破SAA的權(quán)重 ,從而偏離投資目標(biāo),所以corridor要窄一些。
如果資產(chǎn)大類間相關(guān)性高,說明同漲同跌,不容易偏離SAA,所以corridor可以寬一些。
如果交易成本高,說明不要頻繁的觸發(fā)再平衡,所以corridor要寬一些。
在答的時候要說明什么指標(biāo)高,會影響什么,corridor應(yīng)該窄還是寬就可以拿分了。
