許同學(xué)
2020-08-22 07:45這個老師說用條件概率的方法把每期的POD,POS算出來，請寫一下得到POD3條件概率的公式。 請老師不要寫這個 0-1，第一年，POD=1.5%，POS=1-1.5%=98.5%； 1-2，第二年，POD=98.5%*1.5%=1.4775%，POS=98.5%-1.4775%=97.0225%； 2-3，第三年，POD=97.0225%*1.5%=1.4553375%，POS=97.0225-1.4553375%=95.567%。 這個我懂. 也請不要說太多問題無關(guān)的文字。 需要寫的是舉個例子，我求P(AB),那么概率公式就是P(A|B)*P(B),是需要寫這種公式。
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1個回答
Vincent助教
2020-08-24 19:21
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同學(xué)你好，
ＰＯＤ是聯(lián)合概率，也就是?。ㄖ皼]有違約條件下，當(dāng)期違約的概率）和（之前沒有違約的概率）的聯(lián)合概率。
（之前沒有違約的概率）就是之前n期都沒有違約，例如ＰＯＳ3就代表之前三期都沒有違約。
（之前沒有違約條件下，當(dāng)期違約的概率）就是風(fēng)險率Hazard rate, 其公式表示為P（當(dāng)前違約/之前沒有違約）。
風(fēng)險率是條件概率，代表之前沒有違約而當(dāng)期違約的概率。
因此POD3 = H3 * POS2， 也就是等于（在之前兩期沒有違約的條件下，第三期違約的概率）乘以（之前兩期沒有違約的概率）
截屏中應(yīng)該是Hazard rate = 1.25%, 本題假設(shè)風(fēng)險率沒有變化，但實務(wù)中風(fēng)險率應(yīng)該隨時間增長而增加，就如本章節(jié)例題4， 風(fēng)險率在第4第5年上升，這是符合正常情況的?？荚囍行枳⒁怙L(fēng)險率是否發(fā)生變化。
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追問
所以老師在講解時其實有誤導(dǎo)，POD其實不是條件概率，而。聯(lián)合概率。如果是條件概率怎么也寫不出。
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追答
同學(xué)你好，我們會和老師溝通下這塊內(nèi)容。
是的，POD是聯(lián)合概率，hazard rate是條件概率。 -
追問
感謝老師給予這個久久困擾的疑問！
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追答
客氣啦
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