王同學(xué)
2020-09-07 09:16請(qǐng)問為什么阿爾法+貝塔越大,回歸到長期方差水平時(shí)間就越長
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
來源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Cindy助教
2020-09-07 13:59
該回答已被題主采納
同學(xué)你好,alpha+beta越大,就意味著長期方差項(xiàng)前面的系數(shù)γ就越小,就意味著長期方差項(xiàng)的權(quán)重就越小,因此,回歸的速度越慢
