陳同學
2020-09-13 21:02為什么這里乘的duration 是7? 而不是citigroup的7.96?
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1個回答
Chris Lan助教
2020-09-14 15:54
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同學你好
我們應該根據(jù)yield變動和duration計算出price變動
因為Q2問的是Based on the interest rate changes, what is the new price of the Citigroup bond
我們是用duration衡量利率風險的,所以當利率變化時,我們是基于duration來看債券價格的變化的,而不是到期期限。
