顏同學(xué)
2020-10-20 06:45老師,您好,這道題D選項,老師講到折價債券的久期先下跌后上漲,是為什么呢?
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Cindy助教
2020-10-21 15:20
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同學(xué)你好,這背后的原理會涉及到久期本身的公式,這個實在是太復(fù)雜了,而且FRM里面不涉及這個,咱們就把他當(dāng)成是課外知識了解一下吧(#^.^#)
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追問
老師,這道題的D選項是說距離到期日越長,久期越大的意思嗎?還是過去的時間越長,久期越大?
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追答
同學(xué)你好,D選項的意思就是隨著債券的期限的越長,債券的久期越長,這是正確的,因為久期衡量的就是債券平均現(xiàn)金流回流時間,現(xiàn)在期限變長了,久期自然跟著一起大了呀
