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2020-10-27 21:11c選項說不是mean-variance framework 是process generating security return 兩者有什么區(qū)別分別是什么意思
所屬:FRM Part I > Foundations of Risk Management 視頻位置 相關試題
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1個回答
Jenny助教
2020-10-28 17:41
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同學你好,不是很明白你的意思,如果是對解析有疑惑的話,請附上完整的解析和題干。
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50題前半段
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解析
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追答
同學你好, APT模型不是建立在均值-方差框架上的,CAPM才是。在APT中,投資者利用均值方差框架的假設被產(chǎn)生證券收益的過程的假設所代替(證券收益是基于各解釋因子的線性回歸)。
