林同學(xué)
2020-11-08 14:12第一個圖片:主要是久期公式有疑問,修正久期的公式是-△%p/△y,帶了符號,為什么在換算money duration和PVBP的時候就沒有了負號? 第二個圖:yield duration和curve duration的區(qū)別是什么?
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1個回答
Danyi助教
2020-11-09 10:01
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同學(xué)你好,
1.money duration和PVBP的公式里面用的就是modified duration,所以這個符號其實已經(jīng)是包含在里面了哦。
2.yield duration指的是利率(YTM)變動對債券價格的影響,curve duration是指市場利率(Benchmark yield)變動對債券價格的影響。
