Fay
2018-03-29 00:09第47題,鉛筆框起來(lái)的部分不理解,怎么由互換的價(jià)值等式,推出了久期的等式。如果是組合的就是,應(yīng)該乘以市值的加權(quán)平均做權(quán)重啊
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1個(gè)回答
Galina助教
2018-03-29 17:42
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互換和債券都是未來(lái)現(xiàn)金流的貼現(xiàn)求和的原理。
所以可以直接把一個(gè)互換拆成固息債和浮息債
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追問(wèn)
變成鉛筆劃線中久期的式子,是怎么得來(lái)的?
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追答
就是做的一個(gè)替換啊。想求swap的久期,直接求,求不出來(lái),所以拆分類比成兩個(gè)債券的來(lái)求
