用同學(xué)
2020-11-16 22:121為什么投資組合的變異系數(shù)不是各種資產(chǎn)變異系數(shù)的加權(quán)平均值？ 2市場均衡條件指的是什么？ 3選項D，什么是長期平均風(fēng)險溢價？
所屬：財務(wù)成本管理 > 財務(wù)成本管理 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
月月老師助教
2020-11-17 09:43
該回答已被題主采納
同學(xué)你好！
1、變異系數(shù)一般是針對單項投資的，不是投資組合，所以也就無所謂加權(quán)平均了。
如果讓我們計算投資組合的變異系數(shù)的話，不可以用單項資產(chǎn)進(jìn)行加權(quán)平均，因為變異系數(shù)的分子是標(biāo)準(zhǔn)差，標(biāo)準(zhǔn)差是不可以加權(quán)平均的。
2、 需求和供給方的平衡。價格和數(shù)量的平衡。這個知識點不是考試的內(nèi)容，建議了解即可，不用深究。
3、市場風(fēng)險溢價是主要是在投資里的說法，是相對(幾乎)無風(fēng)險的投資收益而言的，一般無風(fēng)險收益主要指投資于國債、政府債券和銀行儲蓄得到的收益，因為其風(fēng)險幾乎為零。
公式中的(Rm-Rf)稱為市場風(fēng)險溢酬，就是風(fēng)險溢價。它是附加在無風(fēng)險收益率之上的，由于承擔(dān)了市場平均風(fēng)險所要求獲得的補(bǔ)償，它反映的是市場作為整體對風(fēng)險的平均“容忍”程度。對風(fēng)險的平均容忍程度越低，越厭惡風(fēng)險，要求的收益率就越高，市場風(fēng)險溢酬就越大;反之，市場風(fēng)險溢酬則越小。
0
0
1
1
