郭同學(xué)
2020-11-17 16:43老師,GK和ST模型算出來的都只是系統(tǒng)性風(fēng)險的要求回報率嗎?
所屬:CFA Level III > Capital Market Expectations 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Nicholas助教
2020-11-17 17:00
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同學(xué),下午好。
GK是根據(jù)GGM演變,GGM中沒有涉及系統(tǒng)性風(fēng)險的問題;
ST是根據(jù)CAPM演變,因為CAPM中的貝塔是衡量系統(tǒng)性風(fēng)險和預(yù)期回報的關(guān)系,因此這個模型計算出的應(yīng)該是系統(tǒng)性風(fēng)險下的預(yù)期回報。
致正在努力的你,望能解答你的疑惑~
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