袁同學(xué)
2020-11-22 18:46在??碱}目中,有一個關(guān)于MBS的說法:在波動率上升的時候,是不應(yīng)該買入MBS的: 是不是因為MBS相當于一個callable,callable是一個負凸的,波動上升的時候,應(yīng)該買一個凸性大的,所以應(yīng)該sell 一個callcable bonds,這么理解是正確的嗎?
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1個回答
Nicholas助教
2020-11-23 11:22
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同學(xué),早上好。
我印象中好像沒有這樣的結(jié)論。
不過同學(xué)的理解思路是正確的。
加油,祝你順利通過考試~
