袁同學(xué)
2020-11-22 19:13KP???的下午題的第52題,題目已經(jīng)修正為預(yù)測(cè)收益率曲線的曲率在12年的時(shí)候是上升的,那么選擇哪個(gè)?我知道邏輯上在12年的時(shí)候是要賣(mài)出的,那么買(mǎi)什么,就是B和C 選項(xiàng),為什么選擇B而不選擇C,老師說(shuō)因?yàn)镃的凸性更大,是怎么體現(xiàn)出來(lái)的呢?
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1個(gè)回答
Nicholas助教
2020-11-23 11:52
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同學(xué),早上好。
這個(gè)一般是選擇兩端的,所以現(xiàn)在我們看到中間是12年的,所以兩端是7和17;
因?yàn)?和17的分散程度是更大的,我們?cè)趯W(xué)到Convexity的公式時(shí),分子位置有dispersion的部分,那么這個(gè)代表了離散程度,離散程度越大,Convexity越大。
加油,祝你順利通過(guò)考試~
