feelgoodasurkiss
2020-12-01 14:01老師您好 這道題的fee到底是要加哪一個(gè)的？因?yàn)榘兕}上的是加的passive的fee 而協(xié)會(huì)給出的答案是加fundamental的fee
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1個(gè)回答
Vicky助教
2020-12-01 15:04
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，
沒(méi)有明白你的意思。
這道題目他要求的gross of fees，每一種策略的net return+他對(duì)應(yīng)的fees就是gross profit。
判斷標(biāo)準(zhǔn)是，當(dāng)市場(chǎng)完全有效的情況下，任何一個(gè)策略都不能獲得超額收益，也就是不會(huì)超過(guò)passive 被動(dòng)投資的gross profit。
因此這里用fundamental analysis，他的gross profit也不會(huì)超過(guò)0.5%+15.5%=16%
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追問(wèn)
老師您好 不好意思 我剛才沒(méi)有表述清楚 您講的我聽(tīng)明白了 但是協(xié)會(huì)也有一道這個(gè)類型的題目 協(xié)會(huì)給出的答案并不是將passive的fee+net return而是將passive的return和fundamental的fee相加了 以上所述我在圖片中標(biāo)記了 麻煩老師幫我看看捏！
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追答
同學(xué)你好，
這兩道題目都是?？碱}，做法確實(shí)不一樣，書(shū)上沒(méi)有說(shuō)明對(duì)于超過(guò)是以net return還是以gross return為準(zhǔn)。
按照答案的表述fundamental analysis的net return 超過(guò)passive strategy的net return才算違反。
所以應(yīng)該是用passive的net return+fundamental analysis的fee。所以百題這里應(yīng)該也是15.5+1=16.5，不超過(guò)16.5%才是可以的。答案不變。 -
追問(wèn)
老師您好 謝謝耐心解答 最后一個(gè)問(wèn)題 請(qǐng)問(wèn)如果在正式考試中遇到這樣的題目 就還是按照f(shuō)undamental or technical analysis不能超過(guò)passive的解法 相加減對(duì)應(yīng)的fee 這樣來(lái)解題對(duì)咩？
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追答
同學(xué)你好，
是的哦，你的理解正確。 -
追問(wèn)
好滴捏！老師！謝謝啦！
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追答
不客氣，祝你考試通過(guò)哦！加油
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