柴同學
2020-12-05 20:49本題每個選項的為什么對為什么錯?不會做沒有掌握的考點是什么?
所屬:FRM Part I > Foundations of Risk Management 視頻位置 相關試題
來源: 視頻位置 相關試題
1個回答
Yvonne助教
2020-12-07 11:01
該回答已被題主采納
同學你好,本題考察的是risk aggregation的相關知識。
A選項enterprise-level會面臨多種風險,不可能只由一個單一的指標來衡量風險,如果把VaR作為唯一一個衡量公司風險的指標,還是存在許多缺陷的。
B選項原版書中有提到利用ES可以作為VaR的輔助工具來表達損失的程度。
C選項使用衍生品會讓risk aggregation更加具有挑戰(zhàn)性,因為greeks的限制之一就是不能加總,并且衍生品的敞口還會互相抵消。
D選項原版書中有提到option greeks的另一個限制就是在整個市場間相同的字母并不意味著相同的風險,因此不具有streamline的作用。
