任同學(xué)
2018-04-08 21:17請(qǐng)問(wèn)為什么用N(d1)來(lái)計(jì)算對(duì)沖的比率?
所屬:FRM Part I 視頻位置 相關(guān)試題
來(lái)源: 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
金程教育吳老師助教
2018-04-09 11:24
該回答已被題主采納
學(xué)員你好。N(d1)代表股票價(jià)格變化所對(duì)應(yīng)的期權(quán)價(jià)格變化,也就是希臘字母delta △。在gamma不是太大,期權(quán)不是OTM的情況下,用delta進(jìn)行線性對(duì)沖,是可以的。
