Bruce
2020-12-10 11:02請(qǐng)問(wèn)老師,這里是說(shuō)garch模型能有均值復(fù)歸的作用嗎?高的,后面就會(huì)跟著低的,謝謝
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1個(gè)回答
Cindy助教
2020-12-10 17:41
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同學(xué)你好,GARCH的確是會(huì)均值回歸的效果的,當(dāng)當(dāng)前的波動(dòng)率水平處于高位時(shí),慢慢的,波動(dòng)率會(huì)降到長(zhǎng)期均衡水平。反過(guò)來(lái),當(dāng)當(dāng)前的波動(dòng)率水平處于低位時(shí),慢慢的,波動(dòng)率會(huì)漲到長(zhǎng)期均衡水平。這就叫做均值回歸
