林同學
2021-01-18 12:20為什么計算futures price 時候需要減去convenience yield 呀
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1個回答
Irene助教
2021-01-19 21:13
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同學你好
因為future price計算其實就是定價,定價的公式中
FP=so*(1+Rf)^T+carrying cost - carrying benefit
convenience yield屬于持有資產的carrying benefit所以需要在計算FP的時候減去。
