Phyllis
2021-02-27 19:33咦?老師,均值回歸不是個(gè)長(zhǎng)期現(xiàn)象嗎?長(zhǎng)期均值回歸,所以還是覺(jué)得C是對(duì)的吧
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1個(gè)回答
Yvonne助教
2021-03-01 16:41
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同學(xué)你好,新聞的時(shí)效性很短,對(duì)它的影響時(shí)間也比較短。
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追問(wèn)
好的老師。只是對(duì)于均值回歸的現(xiàn)象,是否是長(zhǎng)期的?也就是我們的公式,均值回歸系數(shù)叫l(wèi)ong term mean value/correlation不是嗎? 此外,以后遇到這種均值回歸的題都是認(rèn)為是短期的嗎
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追答
不是這樣理解的,而是不管怎么波動(dòng)從長(zhǎng)期來(lái)看都會(huì)回歸均值的,只不過(guò)本題中新聞的影響時(shí)效很短,所以收益率會(huì)很快回歸均值。
