周同學
2021-03-07 22:33為什么capm圖上只有系統(tǒng)性風險?capm的公式是系統(tǒng)性風險收益加風險溢價,風險溢價不是非系統(tǒng)風險應獲得的收益嗎?那么不就是有體現(xiàn)非系統(tǒng)性風險嗎?不太明白…
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1個回答
Yvonne助教
2021-03-08 13:27
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同學你好,SML只考慮系統(tǒng)性風險,不考慮非系統(tǒng)性風險,系統(tǒng)性風險也是有溢價的,E(Rm)-Rf就是市場風險溢價也就是系統(tǒng)性風險帶來的溢價。
