胡同學
2021-03-08 20:36請問為什么the market price of risk表示的是切點即P點的斜率呢?
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1個回答
Yvonne助教
2021-03-09 18:26
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同學你好,P點位于CML線上,CML線上所有的投資組合都是有效的投資組合也即都是完全分散化的資產組合,此時市場風險只有系統(tǒng)性風險,非系統(tǒng)性風險被分散掉了,因此斜率代表了投資者在承擔單位市場風險下的超額收益率的補償。
