陳同學
2021-03-12 16:04第一行的數(shù)據(jù)表示假如在1%的顯著性水平下，99%的VaR在一年內(nèi)的exception為5，則落入非拒絕域，為什么說Var值不對呢？ 原假設(shè)應(yīng)該是Var是對的，無法拒絕原假設(shè)，那應(yīng)該是說明VAr是對的呀？
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1個回答
Yvonne助教
2021-03-12 16:40
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同學你好，這張表格是kupiec檢驗的拒絕域表格，要與前面的檢驗統(tǒng)計量z區(qū)分開。
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追問
什么意思？這個表是model verification based on failure rate里的表呀！我的問題是這個表怎么看？怎么理解落入非拒絕域，得到的結(jié)論應(yīng)該是什么？老師上課時舉例第一排數(shù)據(jù)時說得到的結(jié)論是Var model有誤，我的理解落入拒絕域說明Var錯，落入非拒絕域 VAr應(yīng)該是對的！
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追答
這個表要結(jié)合Kupiec檢驗的公式看的，比如95%的VaR值，當t等于252天非拒絕域是7-19，其余的就是拒絕域，也就是說當N等于7-19的時候，把N，T等值帶入LR那個公式計算得到的值是小于3.841的，原假設(shè)不被拒絕（但是也不能說模型就是好的）。當N不落在這個區(qū)間帶入公式得到的值是大于3.841的，拒絕原假設(shè)，也就是原來的VaR模型一定是錯的。
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