周同學(xué)
2021-03-14 20:06老師你好，這邊66題的c選項 為什么說畫橫線部分“2.5% conservation buffer”是錯的呀？他不是7%的核心一級資本嗎，那不是有2.5%的buffer嗎（我知道后半句話是錯的
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1個回答
Jenny助教
2021-03-15 17:11
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同學(xué)你好，這道題是這樣的，在沒有additional tier 1和tier 2的情況下，比如A選項， CET1=8%, 因為total capital最低要求也是8%，也就是所有的8%都是equity tier1 capital，沒有任何CCB的加成。 如果要0 constraint on capital distribution，必須要滿足：Core tier 1 在7%以上（4.5+2.5=7%)，2. Tier 1 6%+2.5%=8.5% （含additional tier 1），Total 8%+2.5%=10.5% 。也就是即使沒有addtional tier 1和tier 2的情況下，CCB必須有2.5%，以及tier 1在7%，total在10.5%才能夠是0%constraint。而這個題目，因為根本就沒有CCB，所以是100% constraint。
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老師你這句話 我有點問題 如果沒有additional 一級資本以及二級資本 那么核心資本是7.5% 它的總資本怎么達到10.5%呢？
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同學(xué)你好，這里說的是前面提到的三個條件，不是條件之間相加哈。也就是要滿足：
1. Core tier 1 在7%以上（4.5+2.5=7%)，
2. Tier 1 6%+2.5%=8.5% （含additional tier 1）
3. Total 8%+2.5%=10.5%
10.5%就是最低8%的資本充足率上面加上2.5%的buffer哈。 -
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老師我再問下哦 其實也就是說 要滿足條件 那么一級核心資本 附屬資本 二級資本都要包含是嗎？單單一級核心資本加cbb達到10.5%是不行的嗎？
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你CET1+CCB直接到10.5%是可以的呀，也就是說你所有的8%的t1+t2實際上都是由CET1組成的，不一定都要包含T2和T1。也就是前面說的條件2和條件3，比如2中，你可以沒有附屬t1，但T1+ccb要大于等于8.5， 類似的條件3里面，你可以沒有t2， 但是總的要大于等于10.5%。
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追問
老師 所以判定CCB有多少 其實是看當(dāng)前總資本比8%高了多少是吧，并不是看當(dāng)前核心一級資本比4.5%高了多少？
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還是都看比較保險吧，畢竟這個算是比較特殊。不一定所有的capital都像這個一樣都是CET1呀。判斷條件呢，還是我在上面列出的三條。
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好的 辛苦老師回答了這么多！
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沒事噠~~~弄懂就好啦~~~這個題目還有疑問的話，隨時歡迎追問~
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