Joe
2021-03-18 15:31原版書Reading35第204頁的例題8的第一問為什么不選B,第二問為什么不選C?謝謝
所屬:CFA Level III > Trading, Performance Evaluation, and Manager Selection 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
開開助教
2021-03-19 10:04
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同學(xué)你好,第一題中的B是某個(gè)pension fund的中的一個(gè)portfolio,對(duì)它自己而言就是asset only的,不存在未來的liability。但是,選項(xiàng)C對(duì)于整個(gè)pension fund而言就要考慮這個(gè)pension未來liability的問題,所以要用liability based benchmark。
第二題問的是most accurately 形容liability based benchmark,A最精確。C的是investment universe的定義。
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