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2021-03-21 21:58老師好,F(xiàn)RAt1,t2中t1和t2間隔會(huì)超過(guò)一年嗎?為啥計(jì)算遠(yuǎn)期利率協(xié)議價(jià)值時(shí)是按單利計(jì)算呢
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1個(gè)回答
Adam助教
2021-03-22 15:46
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同學(xué)你好,
1:一般不會(huì)超過(guò)一年。:
2:計(jì)算T1時(shí)間點(diǎn)的payoff,是按單利將T2時(shí)刻的利息差進(jìn)行折現(xiàn)。這是交易慣例。
在計(jì)算valuation的時(shí)候,按照題目要求將payoff進(jìn)行折現(xiàn)到0時(shí)刻。(通常是復(fù)利形式)
