firenough
2018-04-21 16:30請問老師25題中,I和II有什么區(qū)別?。?/h3>
所屬:FRM Part I
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1個回答
Galina助教
2018-04-23 10:15
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第二個選項,10-year zero coupon bond它的久期是10年,后面這個付息6%債券的久期也是10年。在久期相同的情況下,現(xiàn)金流越分散,凸性越大。這句話可以作為一個結(jié)論記住。后面這個債券每期會有6%的利息流入,相對于零息債券現(xiàn)金流更分散。所以后面這個債券的凸性更大。不正確
