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Adam助教
2021-04-06 21:29
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同學(xué)你好,
C:說的是:如果貨幣互換的初始價值和敞口為0,且利率是平坦的,且coupon支付相等。那么信用敞口在互換的剩余期限一直都是0.
這個不對,他沒有考慮匯率變動的情況,敞口會隨著匯率的變動發(fā)生變動,盈虧是不斷變化的。
D:不像利率互換,貨幣互換不能進行net。
對的,利率互換是同種貨幣的利息進行交換,因此可以做net。而貨幣互換是不同幣種之間的利息進行交換,要考慮匯率的影響,不能直接net
