易同學(xué)
2021-04-08 17:42百題段_SS5 Asset Allocation_case1 Windsong,第五題,這里對(duì)pairwise correlation不是很明白,為什么僅僅parwise correlation低是不夠的呢?
所屬:CFA Level III > Asset Allocation and Related Decisions in Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Johnny助教
2021-04-08 18:24
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同學(xué)你好,舉個(gè)例子。比如有ABC三個(gè)資產(chǎn),A和B相關(guān)度低,B和C相關(guān)度低,A和C相關(guān)度低,這個(gè)就是pairwise correlation低,但這還不夠,因?yàn)锳和(B+C)的相關(guān)度也要低,B和(A+C)的相關(guān)度也要低,C和(A+B)的相關(guān)度也要低才行。
