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2021-04-10 21:38老師,違約相關(guān)性等于1時,el和wcl相等,此時credit var等于0嗎
所屬:FRM Part II > Credit Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Jenny助教
2021-04-12 15:39
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同學(xué)你好,EL一般是不可等于WCL的。這里例子里面EL=2%*Exposure*LGD+98%*0=2%*exposure*lgd。 如果WCL對應(yīng)的99%的var,那么它對應(yīng)的損失是Exposure*LGD,那么credit var 就是Exposure*LGD-2%*exposure*lgd。
