lucky
2021-04-16 21:41沒有聽懂老師講的duration正負的判斷方法
所屬:FRM Part I > Financial Markets and Products 視頻位置 相關試題
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1個回答
Adam助教
2021-04-19 11:26
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同學你好,
正常來說,
持有一個債券(收債券利息,對應receive fixed swap),久期為正,表示的是利率上升,債券價格下降,持有方價值下降。
而出售債券(支出債券利息,對應pay fixed swap),對應的是出售方價值在上升。對于對于出售方而言,就是久期為負。
