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2021-04-22 14:20套利定價理論視頻中 example 4 為什么是4個里面選兩個, 就直接說兩兩之間的關(guān)系,的確是4選二。這個解釋的前后邏輯對不上吧
所屬:FRM Part I > Foundations of Risk Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Yvonne助教
2021-04-22 15:39
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同學(xué)你好,以本題為例,100個公司,每個公司有四個風(fēng)險因子,當(dāng)一個因子發(fā)生變動的時候,這100個公司收益率都會發(fā)生變動,所以是100*4,如果這四個因子兩兩相關(guān),這個時候我們無須計算1因子變動所引起的2,在計算收益率,只需計算12的相關(guān)性就可以了:所以是n*(n-1)/2。
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追問
計算1因子和2因子的相關(guān)性是4選二?
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追答
這里只是舉個例子,計算兩兩因子之間的相關(guān)關(guān)系,比如因子1和因子2,因子1和因子3等相關(guān)關(guān)系。
