馮同學(xué)
2021-04-27 22:52Reading33原版書課后題第六題,這里的forward rate會spread out?volatility增加二叉樹會spread out,怎么說forward rate也會spread out?怎么理解?
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1個回答
Sherry Xie助教
2021-04-28 15:18
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同學(xué)你好,
利率二叉樹里面除了Date0是spot rate, 其他時間節(jié)點(diǎn)的利率都是forward rate噢, 比如說Date 1的二叉樹利率,就是站在1時間點(diǎn)往后持續(xù)1年的forward rate~
