李同學(xué)
2021-04-28 15:53老師好,corss currency swap期末(T)用到的利率是零時刻確定的,那這個期末利率是零時刻算出的T時刻的遠期利率?還是零時刻的spot rate?老師能再講下fx swap和cross currency swap是怎么交換本金利息的嗎,還有各個時刻用到的利率都是什么。我給自己繞暈了...
所屬:FRM Part II > Liquidity and Treasury Risk Measurement and Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
185****8043助教
2021-04-28 16:24
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同學(xué)你好,F(xiàn)X swap是在起初和期末各交換一筆現(xiàn)金流,期初用的是即期利率,期末用的是遠期利率;cross currency swap在起初交換本金,用的是即期匯率,期末交換本金和利息,用的是期初決定的即期匯率,中間交換利息用的是中間時刻的即期利率
