張同學(xué)
2021-04-30 12:42老師 這里為什么不能用近似式credit spread/LGD計算,即2*(18%-12%)/1=12%
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1個回答
Jenny助教
2021-04-30 17:56
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同學(xué)你好,這個CS一般是假定一定時期內(nèi)都不變,才能這么用,而且cs=PD*LR,這是一個近似式,這個式子只有在ytm比較小的時候才是準確的,這道題的ytm還是不小的。
