金同學(xué)
2018-05-01 18:19cml和sml都可以用于計算ER（p）嗎？ 且都是屬于CAMP模型計算用嗎？ CML、SML、CAMP、APT他們之間的關(guān)系不是很清楚，要怎么理解？
所屬：FRM Part I 視頻位置 相關(guān)試題
來源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個回答
Wendy助教
2018-05-02 09:31
該回答已被題主采納
同學(xué)你好。
有效前沿和CML，是做資產(chǎn)配置的。根據(jù)公式CML也可以計算ER（P）
CAPM（SML）和APT都是做資產(chǎn)定價的，定的是一個收益率。不過SML可以看成是單因素定價模型（只考慮一個因子，即市場組合），APT是多因素定價模型（考慮多個宏觀因子）。APT是一個回歸模型，是通過回歸的方式得到的相關(guān)beta。最后這句話知道一下就可以了
0
0
0
0
