Jophia
2021-05-08 21:51老師，這個我們上課的時候講的應(yīng)該是put option不是call??？而且，相對而言，index因?yàn)榘墓善备?，不是?yīng)該更加像大盤，它的變動會比個股小嗎?
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2個回答
Crystal助教
2021-05-10 17:16
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，這個確實(shí)應(yīng)該是put，這個題目是協(xié)會之前的老題目，所以用put才是正確的。
第二個問題，這個里面的變動其實(shí)并不應(yīng)該是絕對值的變動，因?yàn)閷τ谖覀儊碚f，大盤如果下跌了3%和股票下跌了3%的效果是完全不一樣的，一定是大盤的3%感受更強(qiáng)烈，所以說這里不應(yīng)該是絕對值的比較，而是一些其他的算法的比較，但是至于這個算法是什么目前原版書和對應(yīng)的reference中都是沒有提及的，所以現(xiàn)在我們的做法就是希望大家記住這樣的一個結(jié)論，因?yàn)樗?jì)算盈虧的時候肯定不是把大盤的百分比直接減掉個股的百分比的。
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追問
那如果這里是call還要選擇嘛？
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追答
如果是call其實(shí)是不準(zhǔn)確的，因?yàn)樗饕强礉q，與此同時他又賭相關(guān)系數(shù)上升，我們知道相關(guān)系數(shù)上升說明整個市場的系統(tǒng)性風(fēng)險是上升的，整個市場上hi不好的，所以看不了漲，這里你就默認(rèn)是put來做把，因?yàn)樗侵皼]有修改原版書內(nèi)容時出的題目。
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Yvonne助教
2021-05-11 09:41該回答已被題主采納
同學(xué)你好，考試的時候就以新版原版書內(nèi)容為準(zhǔn)，這題比較老了。
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