李同學
2021-05-10 22:21為什么凸性調(diào)整公式里,合約的期限是T ,利率的期限是T+0.25 而不是0.25呢? 不是3個月的利率嗎
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1個回答
Adam助教
2021-05-11 15:05
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同學你好,
所謂的利率的期限是,從和合約訂立之初,直到結(jié)束。
歐洲美元期貨是T,對應的利率是T+0.25,歐洲美元期貨合約T年后到期,到期的話要進行0.25年的借貸。所以利率對應的期限是T+0.25
