倪同學(xué)
2021-05-11 15:00老師您好，她題干中說(shuō)還有四期coupon要支付，難道不是四期折現(xiàn)到零時(shí)刻，然后再到這個(gè)點(diǎn)嗎，類似于clean price的計(jì)算方法
所屬：FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
來(lái)源： 視頻位置 相關(guān)試題
1個(gè)回答
Millie助教
2021-05-11 15:40
該回答已被題主采納
同學(xué)你好，這個(gè)題問(wèn)的是應(yīng)計(jì)利息，不用計(jì)算價(jià)格。
應(yīng)計(jì)利息就是兩個(gè)coupon支付日之間的，按天數(shù)折算的利息。
比如下一個(gè)支付日為t2，我在0-t2之間的某一天t1賣掉債券，在t2時(shí)刻，買方會(huì)收到0-t2所有的利息，對(duì)我來(lái)說(shuō)是不公平的：因?yàn)槲乙渤钟辛?-t1，應(yīng)該得到這部分的利息。所以在t1交易時(shí)要把利息按天數(shù)來(lái)折算。假設(shè)0-t2的利息一共C，我持有了0-t1天，那我所應(yīng)得的利息就是C*（t1/t2），這部分就是應(yīng)計(jì)利息。
0
0
0
0
