周同學
2018-05-02 23:07這道題是先對沖γ再對沖delta,為什么不能先對沖delta再對沖γ呢?而且答案的話,先把γ對沖了以后,再short1950sterling時不會讓γ重新不為0嗎
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1個回答
Galina助教
2018-05-03 15:18
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這道題是先對沖γ再對沖delta,為什么不能先對沖delta再對沖γ呢?
實務中對沖順序就這樣的。最后對沖delta,因為delta可以用標的資產(chǎn)對沖
而且答案的話,先把γ對沖了以后,再short1950sterling時不會讓γ重新不為0嗎
不會,vega=dc/dsigma。sterling是underlying asset,對vega沒有影響。
