易同學(xué)
2021-05-24 21:16這個(gè)題講的pearson和spearman rank在哪里有講過么?好像沒什么映象,是代表什么的呢?
所屬:CFA Level III > Equity Portfolio Management 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
開開助教
2021-05-25 11:16
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同學(xué)你好,這兩個(gè)方法的話原版書是提到的,是兩種計(jì)算IC值的方法,但課后題沒出相關(guān)題目。在Back-testing中,信息系數(shù)(information coefficient)IC就是t期因子得分與t+1期回報(bào)率的相關(guān)性。通過IC可以判斷這一期的因子得分對下一期的收益率有沒有預(yù)測能力,從而判斷這個(gè)因子有沒有效。這題主要考的是pearson IC比較容易受異常值的影響。所以這次的IC主要參考Spearman Rank的結(jié)果。
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