兔同學(xué)
2021-05-31 12:59為什么現(xiàn)價(jià)小于執(zhí)行價(jià),delta小于0.5?
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Millie助教
2021-05-31 13:17
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同學(xué)你好,
由call option delta圖像可知,ATM call option delta=0.5,OTM call option delta取值(0,0.5),ITM call option delta取值(0.5,1)
此題k=1.36,st=1.30,st<k,是OTM,所以delta<0.5。
