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2021-06-25 11:10100乘以pod又乘以RR啥意思呀
所屬:CFA Level II > Fixed Income 視頻位置 相關(guān)試題
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1個回答
Vincent助教
2021-06-25 18:23
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你好
這里計算期望現(xiàn)金流,有兩種情況,一是產(chǎn)生違約,概率為POD,違約下殘值為LGD?RR;另一種是不產(chǎn)生違約,概率為1-POD,既然沒有違約,現(xiàn)金流就是100.
然后兩種情況相加就得到現(xiàn)金流的期望值。
