GIN
2021-06-30 12:53請問老師,押卷第69題怎么做?
所屬:FRM Part I > Valuation and Risk Models 視頻位置 相關(guān)試題
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1個(gè)回答
Adam助教
2021-06-30 16:52
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同學(xué)你好,
garch模型有一個(gè)非常重要的特征,就是均值回歸。
高的波動率會逐漸降低,趨近于長期方差項(xiàng)。
低的波動率會逐漸上升,趨近于長期方差項(xiàng)。
這題先根據(jù)系數(shù)關(guān)系,計(jì)算長期方差項(xiàng)。。然后比較一下就可以了
