Sunny
2018-05-09 18:10老師您好,對于covered interest rate parity和uncovered interest rate parity我有點(diǎn)混亂……這兩個(gè)是一個(gè)對應(yīng)forward exchange rate一個(gè)對應(yīng)future spot rate是嘛?意義不一樣那計(jì)算出來的結(jié)果是一樣的嗎?希望老師幫助解答……
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1個(gè)回答
Vincent助教
2018-05-09 18:49
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同學(xué)你好,CIRP 是有forward contract可以fully hedge currency risk, 而UIRP是沒有forward contract. 無法hedge currency risk, 所以無法套利,所以短期內(nèi)不成立
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追問
那這兩個(gè)都適用于利率平價(jià)理論嗎?
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追答
同學(xué)你好,CIRP和UIRP一起構(gòu)成了利率平價(jià)理論
