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2021-08-07 21:03老師,此題遠(yuǎn)期利率等于期貨利率減去凸性調(diào)整,這個(gè)公式我知道。那為什么期貨利率不直接用3%,而是要進(jìn)行一些變換?
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1個(gè)回答
Adam助教
2021-08-09 11:17
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同學(xué)你好,
歐洲美元期貨合約有一些假定:期貨利率是季度復(fù)利。并且是按一年360天算的。
而凸性調(diào)整公式:假定的是連續(xù)復(fù)利,并且是按一年365天算的
